Vad är löpande dagliga vadslagningar? (Rolling Daily Bets)

Löpande dagliga vadslagningar är den senaste produkten som skall lanseras av och den ger en kostnadseffektiv lösning för kortsiktig till medelsiktig handel .Dessa nya dagliga vadslagningar upphör inte automatiskt när dagen är slut utan de "rullar över" till nästa handelsdag. Alla order som är kopplade till löpande dagliga vadslagningar kommer också att rullas över. En finansieringsavgift över natten kommer att tillämpas dagligen.

Standardfördelarna för spreadbetting gäller fortfarande, till exempel möjligheten till långsiktighet eller kortsiktighet och skattefria vinster samt andra fördelar.

Fördelar

• Tillgängliga på index-, stamaktie- och Forex-marknaderna
• Kännedom om handel på den underliggande marknaden men fördelarna med terminsaffärer
• Reducerade överföringsavgifter i jämförelse med den tidigare överföringsmetoden
• En betalning kan krediteras vid brist på vissa index- och stamaktieprodukter (i allmänhet den motsvarande basavgiften minus 2 %).
• Tätare spreads
• Kostnadseffektiv metod för kortsiktiga terminspositioner
• Automatisk funktion för överföring av order

Finansiering
Löpande dagliga vadslagningar ger en avgift eller en inkomst för varje dag som de innehas över natten. Se följande information för ytterligare detaljer. För en position som innehas på en fredag eller före en lördag/söndag/helgdag görs finansieringen i enlighet med antalet dagar fram till nästa arbetsdag. För en position som till exempel förs över från en fredag till en måndag görs finansieringen för 3 dagar. Eventuella vinster eller förluster realiseras inte vid överföring av löpande dagliga vadslagningar.

Löpande andelar eller index

Finansiering

Om du har ett andels-/indexkontrakt jämställs detta med med verklig kontantexponering på marknaden varför ränta kan tas ut på detta kontantvärde för varje dag som positionen hålls öppen över natten.
Om du saknar ett andels-/indexkontrakt kan en ränteåterbetalning göras på motsvarande summa.

Hur beräknas finansieringen?
Finansieringen över natten av en löpande position kan beräknas med följande formel:

F = (p / u) x s x i)
                b

F = finansiering över natten
p = slutkurs
u = vadslagningsenhetsrisk
s = stake
i = insats (RFR) + 2% (långa vadslagningar) or – 2% (korta vadslagningar)
b = dagbas (365)

Den relevanta finansieringsavgiften (RFR) är i allmänhet likvärdig med basavgiften för den underliggande valutan i landet för den aktuella marknaden. Långa löpande vadslagningar på andelar/index debiteras för finansieringen (RFR plus 2%). Korta löpande vadslagningar på andelar/index debiteras för finansieringen (RFR plus 2 %).

RFR för exempelvis en löpande daglig vadslagning på Google skulle baseras på basavgiften (Fed Funds Rate = federal finansieringsavgift) i USA minus 2 %.

Vadslagningsenhetsrisken är den minsta rörelsen på det relevanta kontraktet som jämställs med en vinständring (förluständring) som är densamma som din insats.

Justeringar av utdelningen
Justeringar av utdelningen krediteras långa positioner och debiteras från korta positioner som innehas vid stängningen av börserna dagen före utdelningsdatum. Om du vinner får du 80 % av utdelningen och om du är förlorar debiteras du 100% av utdelningen. Betalningen krediteras/debiteras från ditt konto på datum för utdelningen. Justeringar av utdelningen kan även avse indexvadslagningar.

Exempel - En LÅNG löpande vadslagning på £10 på HBOS

En lång vadslagning på £10 på HBOS som har en slutkurs på 750,10 p skulle vara lika med en marknadsekonomin på £7.501 (detta jämställer antalet andelar du skulle vara tvungen att köpa från din fondmäklare för att generera samma marknadsrisk - en vadslagning på £10 motsvarar 1000 UK-andelar).

Vadslagningsenhetsrisken för UK stamaktier är 1 och den tillämpliga räntan kan beräknas som RFR + 2 % vilket kan vara 6,75% eller 0,0675 (4,75% + 2 %).

750,10 p (pris)/1 (vadslagningsenhetsrisk) = 750,1

750,1 x 10 (insats) x 0,0675 (RFR + 2%) = £506,32 (detta skulle bli den årliga kostnaden för att låna £7,501 till 6,75%) och detta delas sedan med 365 för att få den dagliga avgiften.

Dvs. £506,32/365 = £1,39

Detta belopp debiteras från ditt konto som finansiering över natten.

US-stamaktier - En £10 LÅNG löpande vadslagning på Microsoft med en slutkurs på $26,49

Vadslagningsenhetsrisken för US-stamaktier är 0,01 och den tillämpliga räntan kan beräknas ungefär som US FED FUNDS + 2 % vilket kan vara 4% eller 0,04 (2 % + 2 %).
26,49 / 0,01 = 2649
2649 x 10 x 0,04 / 365 = £2,90

£2,90 debiteras från ditt konto som finansiering över natten.

£2,90 debiteras från ditt konto som finansiering över natten.

Vadslagningsenhetsrisken är 1 och den tillämpliga räntan kan beräknas som UK base rate minus 2 % vilket kan vara 2,75% eller 0,0275 (4,75% + 2 %).
4722 / 1 = 4722
4722 x 10 x 0.0275 / 365 = £3.56

£3,56 debiteras från ditt konto som finansiering över natten.

Löpande dagliga valutor

Relevant finansieringsränta
Formeln för rullande dagliga valutor är densamma som för andelar och index. Den enda skillnaden är att den relevanta finansieringsräntan (RFR) beräknas något annorlunda.

För att beräkna RFR för ett valutapar tar du den andra valutans baskurs och subtraherar den första valutans baskurs. Den första valutan i valutaparet GBP/USD är det brittiska pundet och den andra är USA-dollarn. Motsvarande RFR för GBP/USD kan beräknas på följande sätt: 2,0 % (USD) minus 4,75% (GBP) = en negativ ränta på minus 2,75% eller –0,0275.

Låt oss anta att basräntorna ser ut på följande sätt: GBP (4,75%), EUR (2,0 %) och (USD 2,0 %). RFR för följande valutapar skulle därför beräknas som:

Kom ihåg att lägga till 2 % till RFR för långa vadslagningar och minus 2 % korta vadslagningar.

Vadslagningsenhetsrisk
Risken för vadslagningsenheten är den minsta rörelsen på det relevanta kontraktet som jämställs med en vinständring eller förluständring som är densamma som din insats. En rörelse på exempelvis 0,0001 i priset för GBP/USD skulle innebära en vinst- eller förlustväxling på vadslagningen på hela insatsbeloppet (vadslagningsbeloppet) och vadslagningsenhetsrisken skulle således bli 0,0001. Därför skulle vadslagningsenhetsrisken för GBP/JPY bli 0,01 och för USD/CAD skulle det bli 0,0001.

Exempel

En LÅNG vadslagning på £10 i GBP/USD som har en slutkurs på 1,8550.

Vadslagningsenhetsrisken är 0,0001 och den tillämpliga räntan för en lång vadslagning i GBP/USD kan vara
-2,75% (RFR) plus 2,0 %, vilket kan vara -0,75% eller -0,0075 (-2,75% + 2 %).

Användning av den tidigare formeln ger:

1.8550 / 0.0001 = 18550
18550 x 10 x – 0.0075 / 365 = –3.81

£3,81 debiteras från ditt konto som finansiering över natten.

Normalt skulle du debiteras för finansieringen över natten för en lång vadslagning (ett långt köp) men eftersom denna beräkning har ett negativt tal får du faktiskt detta belopp.

En KORT vadslagning på £10 i GBP/USD som har en slutkurs på 1,8550.

Vadslagningsenhetsrisken är 0,0001 och den tillämpliga räntan för en kort vadslagning i GBP/USD kan vara – 2,75% (RFR) minus 2,0 %, vilket kan vara -4,75 % eller -0,0475 (– 2,75 % – 2 %).

Användning av den tidigare formeln ger:

1.8550 / 0.0001 = 18550
18550 x 10 x – 0.0475 / 365 = – 24.14

£24,14 debiteras från ditt konto som finansiering över natten.

Observera att på samma sätt som i det föregående exemplet med ett långt vad har detta givit ett negativt tal men i detta fall får du betala beloppet istället för att få det i och med att det är en säljvadslagning.

• Alla räntor korrekta 25/11/04. Alla räntor bestäms av och kan ändras dagligen.